2026-08-26 AI報告 | 安富筆記

資料列檔數50

候選池檔數361

高波動檔數26

最高總分80.9

報告重點

當日摘要

每日頁已整合高分/優先研究延伸、研究情境、評等與未來展望。

優先名單: 南亞科(2408)、穩懋(3105)、南亞(1303)、華邦電(2344)、強茂(2481)、富喬(1815)、鼎元(2426)、台半(5425)、南茂(8150)、亞電(4939)、力積電(6770)
總成交量: 2,520,557 張
資料口徑: 上市櫃日成交、三大法人、外資、投信、月營收、量價轉強、主題熱度與全球關聯。

主題分布

成交值排序

被動/零組件1,798

半導體1,809

光電/投影背光489

生技醫療100

電子552

封測/半導體通路55

水泥/玻璃/建材60

塑化/材料273

多排行候選池

資金、籌碼、營收與轉強排行

候選池股票361 檔

排行類型10 組

主題熱度44 組

被動/零組件65.564 檔 · 1,798 億

半導體58.545 檔 · 1,809 億

光電/投影背光42.125 檔 · 489 億

生技醫療39.324 檔 · 100 億

電子34.816 檔 · 552 億

封測/半導體通路33.32 檔 · 55 億

目前排行成交量前50

50 檔

名次	股票	主題	指標	池分	平衡	動能	研究	入榜	收盤	量比	外資/量	投信/量	營收YoY
1	陽明 2609 上市 · 量排 1	貨櫃航運	157,663,706	59.1	54.1	53.9	57.6	2	57.60	2.6 倍	-19.5%	+0.0%	+34.6%
2	瑞軒 2489 上市 · 量排 2	光電/投影背光	127,754,504	65.1	62.6	62.6	63.9	2	41.50	7.0 倍	-7.8%	-0.0%	+32.2%
3	群創 3481 上市 · 量排 3	面板	116,092,014	46.6	45.4	45.3	46.4	1	46.40	0.4 倍	-12.3%	-0.1%	-1.9%
4	力積電 6770 上市 · 量排 4	記憶體/成熟製程	109,500,620	72.9	67.9	65.7	68.7	2	70.20	0.5 倍	+27.8%	-0.0%	+70.5%
5	南亞 1303 上市 · 量排 5	塑化/材料	107,407,041	79.2	72.8	76.5	71.4	3	207.0	1.2 倍	+9.5%	+1.4%	+44.5%
6	富喬 1815 上櫃 · 量排 6	被動/零組件	105,377,000	88.0	79.7	84.8	76.6	4	118.0	2.8 倍	+23.5%	+1.0%	+68.1%
7	華邦電 2344 上市 · 量排 7	記憶體/成熟製程	85,770,151	75.6	70.6	69.0	71.0	2	181.5	0.6 倍	+16.6%	-0.1%	+291.5%
8	聯電 2303 上市 · 量排 8	記憶體/成熟製程	85,108,376	61.5	56.6	56.7	57.8	2	123.5	0.5 倍	-19.2%	-4.6%	+19.0%
9	鼎元 2426 上市 · 量排 9	光電/投影背光	82,191,163	79.4	71.7	80.5	67.3	4	99.80	3.9 倍	-2.8%	-	+36.3%
10	萬海 2615 上市 · 量排 10	貨櫃航運	81,128,921	63.0	58.0	55.3	61.7	2	115.0	2.5 倍	+10.7%	+0.0%	+50.1%
11	台玻 1802 上市 · 量排 11	水泥/玻璃/建材	67,224,239	61.0	59.8	60.0	59.2	1	59.70	2.2 倍	+23.0%	+0.1%	+28.4%
12	凱基金 2883 上市 · 量排 12	金融	65,204,736	58.8	57.6	58.0	56.0	1	32.25	1.5 倍	+49.0%	+0.0%	-
13	友達 2409 上市 · 量排 13	面板	62,561,686	44.8	43.6	43.6	43.8	1	25.50	0.4 倍	-4.8%	-0.2%	-2.6%
14	南亞科 2408 上市 · 量排 14	記憶體/成熟製程	61,614,233	79.6	71.3	71.7	71.7	3	517.0	0.7 倍	+5.1%	+0.7%	+719.6%
15	仁寶 2324 上市 · 量排 15	AI伺服器/代工	57,384,438	63.6	62.4	59.8	64.0	1	40.95	0.5 倍	+12.2%	-0.1%	+38.3%
16	光寶科 2301 上市 · 量排 16	AI伺服器/代工	51,305,099	69.7	64.7	67.0	64.8	2	307.0	1.3 倍	-3.7%	+2.3%	+37.6%
17	台新新光金 2887 上市 · 量排 17	金融	48,013,247	57.7	56.5	56.3	55.5	1	37.50	0.9 倍	+14.0%	+0.7%	-15.6%
18	台虹 8039 上市 · 量排 18	被動/零組件	45,654,657	67.3	60.9	69.0	55.4	3	320.5	1.4 倍	-1.2%	+0.5%	-6.1%
19	強茂 2481 上市 · 量排 19	半導體	40,353,759	82.0	75.6	80.6	72.3	3	150.5	1.8 倍	+13.9%	+1.0%	+31.0%
20	合晶 6182 上櫃 · 量排 20	半導體	39,884,000	56.2	55.0	54.6	56.3	1	107.0	0.8 倍	-12.0%	+0.3%	+18.9%
21	華航 2610 上市 · 量排 21	航空	39,471,879	65.7	64.5	60.9	65.9	1	20.80	1.0 倍	+48.6%	+0.6%	+25.3%
22	第一金 2892 上市 · 量排 22	金融	38,426,399	54.7	53.5	49.6	55.5	1	33.40	0.9 倍	+29.2%	-4.3%	+2.4%
23	臺企銀 2834 上市 · 量排 23	金融	38,109,258	56.1	54.9	54.6	56.4	1	16.45	1.0 倍	-30.1%	-	+18.0%
24	台泥 1101 上市 · 量排 24	水泥/玻璃/建材	36,118,949	45.6	44.4	43.1	46.9	1	24.30	1.3 倍	-41.7%	-0.0%	+1.5%
25	希華 2484 上市 · 量排 25	被動/零組件	35,920,731	48.8	47.6	46.3	49.2	1	76.70	1.9 倍	-16.2%	-	+7.1%
26	台塑 1301 上市 · 量排 26	塑化/材料	35,648,630	57.6	56.4	57.9	54.5	1	60.10	1.3 倍	+45.8%	-	+4.8%
27	玉山金 2884 上市 · 量排 27	金融	34,333,485	56.4	53.3	53.6	54.5	2	38.70	0.8 倍	-32.8%	+11.6%	+4.7%
28	彩晶 6116 上市 · 量排 28	光電/投影背光	34,235,773	57.2	56.0	57.2	54.0	1	14.40	0.9 倍	+24.6%	-	-3.1%
29	南茂 8150 上市 · 量排 29	封測/半導體通路	32,700,202	69.3	68.1	66.2	68.3	1	91.10	0.9 倍	+14.3%	-	+43.6%
30	穩懋 3105 上櫃 · 量排 30	半導體	31,905,000	80.6	73.8	76.8	72.1	3	405.0	1.5 倍	+10.3%	+11.2%	+31.2%
31	金居 8358 上櫃 · 量排 31	被動/零組件	31,477,000	76.8	69.9	72.3	69.4	3	449.5	1.4 倍	+4.9%	-0.3%	+54.9%
32	漢翔 2634 上市 · 量排 32	貨櫃航運	31,147,981	57.1	55.9	57.2	56.8	1	69.00	0.7 倍	-15.0%	-	+20.0%
33	先進光 3362 上櫃 · 量排 33	光電/投影背光	30,982,000	74.3	68.1	76.0	63.7	3	202.0	3.8 倍	+0.2%	-	+1.9%
34	亞電 4939 上櫃 · 量排 34	PCB/載板	30,887,000	73.6	71.0	73.4	69.1	2	78.80	2.2 倍	-1.7%	-	+36.8%
35	華通 2313 上市 · 量排 35	PCB/載板	30,057,074	72.9	66.1	69.8	63.1	3	222.0	1.1 倍	+20.1%	+3.2%	+16.0%
36	頎邦 6147 上櫃 · 量排 36	半導體	29,810,000	70.9	68.3	69.2	68.3	2	185.5	1.2 倍	-2.0%	-1.4%	+39.2%
37	聯茂 6213 上市 · 量排 37	被動/零組件	29,746,728	81.4	73.1	80.0	70.7	4	583.0	1.8 倍	-12.1%	-0.0%	+96.9%
38	富邦金 2881 上市 · 量排 38	金融	28,710,843	51.5	46.9	48.9	46.6	2	138.5	1.4 倍	-8.8%	-0.0%	-79.2%
39	長榮航 2618 上市 · 量排 39	航空	28,471,617	65.4	64.2	60.7	65.5	1	43.00	0.8 倍	+30.6%	+0.0%	+21.4%
40	中信金 2891 上市 · 量排 40	金融	28,409,411	53.0	51.8	51.7	51.5	1	64.60	0.8 倍	+3.5%	-0.0%	-18.4%
41	台化 1326 上市 · 量排 41	塑化/材料	28,273,104	66.8	65.6	65.3	65.7	1	60.30	1.1 倍	+51.6%	-	+34.2%
42	長榮 2603 上市 · 量排 42	貨櫃航運	28,187,454	63.5	58.6	57.2	61.5	2	231.0	1.8 倍	+4.6%	+0.9%	+43.1%
43	國巨* 2327 上市 · 量排 43	被動/零組件	27,582,304	65.0	60.0	59.8	61.9	2	537.0	0.6 倍	+0.2%	-10.4%	+51.5%
44	華新 1605 上市 · 量排 44	電力/重電	27,490,805	63.8	62.6	60.8	61.7	1	39.40	0.8 倍	+38.2%	+0.0%	+10.1%
45	富采 3714 上市 · 量排 45	光電/投影背光	27,039,043	66.5	64.0	66.8	62.9	2	62.70	3.5 倍	-6.5%	-	+24.9%
46	華星光 4979 上櫃 · 量排 46	電子	26,773,000	68.7	63.8	65.1	65.1	2	598.0	3.1 倍	-8.5%	+2.8%	+31.0%
47	台半 5425 上櫃 · 量排 47	封測/半導體通路	26,209,000	74.8	70.3	73.6	66.9	3	96.60	2.0 倍	+27.7%	+4.1%	+24.1%
48	中鋼 2002 上市 · 量排 48	鋼鐵	25,294,148	61.0	59.8	58.9	59.8	1	19.35	0.6 倍	+27.7%	-	+21.8%
49	國泰金 2882 上市 · 量排 49	金融	25,034,402	51.2	50.0	49.7	48.9	1	102.5	1.2 倍	+9.9%	-0.0%	-69.7%
50	鴻海 2317 上市 · 量排 50	AI伺服器/代工	24,910,439	69.8	64.8	65.1	67.1	2	246.5	0.5 倍	-8.3%	+0.0%	+54.2%

機構式延伸

高分／優先研究

南亞科 2408

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤517.0

研究情境價581.2

情境區間452.8 - 581.2

情境空間+12.4%

南亞科（2408）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「記憶體／成熟製程」。主要訊號包括：成交量第14名、量比0.7x、當日漲跌+1.4%、收盤位置72%、總分66。美國晶片與記憶體股在2026-06-15強彈，SOX創高，對華邦電、南亞科、力積電、聯電屬正向消息面；美股MU／WDC／STX、韓股SK Hynix／Samsung、日股Kioxia相關鏈、歐股ASML亦為相關觀察標的。AI記憶體缺貨與價格上行，是主要外部順風。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

穩懋 3105

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤405.0

研究情境價463.3

情境區間346.7 - 463.3

情境空間+14.4%

穩懋（3105）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「半導體」。主要訊號包括：成交量第30名、量比1.5x、當日漲跌+6.9%、收盤位置100%、總分70。半導體屬全球資金主線，但在未細分前僅作族群確認，仍需回到公司產品與營收檢視。美股SOX、TSM ADR、ASML、Samsung與SK Hynix為主要外部參照。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

南亞 1303

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤207.0

研究情境價235.5

情境區間178.5 - 235.5

情境空間+13.8%

南亞（1303）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「塑化／材料」。主要訊號包括：成交量第5名、量比1.2x、當日漲跌+9.8%、收盤位置100%、總分69。地緣緩和可能壓抑油價，但塑化庫存損益與中國需求仍是主要風險，消息面中性偏弱。海外同業觀察包括美股Dow／LyondellBasell、日股信越化學、韓股LG Chem、歐股BASF、陸股萬華化學；油價與中國需求仍為主軸。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

華邦電 2344

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤181.5

研究情境價203.2

情境區間159.8 - 203.2

情境空間+11.9%

華邦電（2344）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「記憶體／成熟製程」。主要訊號包括：成交量第7名、量比0.6x、當日漲跌+1.4%、收盤位置78%、總分69。外部消息面方面，美國晶片與記憶體股在2026-06-15強彈，SOX創高，對華邦電、南亞科、力積電、聯電屬正向消息面；美股MU／WDC／STX、韓股SK Hynix／Samsung、日股Kioxia相關鏈，以及歐股ASML亦為相關觀察對象。AI記憶體缺貨與價格上行，是主要外部順風。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

強茂 2481

情境加權交易區間法，交叉檢查本益比、月營收成長、法人買超強度、量價位置與全球主題連動

觀察

收盤150.5

研究情境價171.5

情境區間158.0 - 185.0

情境空間+14.0%

強茂(2481)於 2026-08-26 的多因子總分為 76，屬於 A - 優先研究。公司已進入優先研究名單，但仍需進一步確認連續性，因此納入機構式初步研究；惟此結論仍待後續財報、公告與籌碼連續性驗證。

保守情境若隔日跌破報告日低點、量能未縮且法人轉賣超，或月營收/產業消息轉弱，股價可能回測報告日合理區間下緣 128.44200732226247。

基準情境維持成交量第19名、量比1.8x附近的關注度，月營收YoY +31.0%、法人買賣超占成交量 +16.3% 支撐股價往目標價靠攏。

樂觀情境若半導體主題延續、法人連續買超且營收增速優於同業，市場可給予更高情境權重，股價挑戰目標區間上緣 185.0。

未來展望: 未來1-2季需追蹤半導體主題是否由量價題材轉為營收與獲利修復。目前月營收YoY +31.0%、累計YoY +16.5%，若法人買超連續性與營收動能同步維持，研究展望可偏正向；若題材降溫或籌碼反轉，需下修評等。
觀察條件: 研究流程上，若股價回測報告日合理區間 128.44200732226247 - 172.55799267773756 內仍守住中位，且量能未急縮，可維持優先研究。
追蹤條件: 法人買超連續、月營收維持正成長、且產業/公司催化與量價同步時，提高研究權重。
風險檢核: 股價進入目標區間上緣但成交量放大收弱，或法人由買超轉賣超時，降低研究權重。
重新檢視: 跌破報告日低點且量能未縮，或營收/產業假設明顯惡化，使原先目標價失去支撐時，移出優先研究。

富喬 1815

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤118.0

研究情境價133.9

情境區間102.1 - 133.9

情境空間+13.5%

富喬（1815）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「被動／零組件」。主要訊號包括：成交量第6名、量比2.8x、當日漲跌+8.3%、收盤位置92%、總分75。AI與電力電子需求支撐被動元件／石英元件，但急漲後仍有追價風險。供應鏈可留意日本Murata／TDK、韓國Samsung Electro-Mechanics，以及歐洲Infineon／Schneider；AI電源與汽車電子則帶動零組件需求。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

鼎元 2426

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤99.80

研究情境價115.8

情境區間83.77 - 115.8

情境空間+16.1%

鼎元（2426）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「光電／投影背光」。主要訊號包括：成交量第9名、量比3.9x、當日漲跌+9.9%、收盤位置100%、總分66。光電／投影背光較偏顯示循環與產品組合，若沒有明確訂單或報價催化，消息面採中性。韓國LG Display／Samsung Display、中國BOE與光學投影供應鏈，可作為外部景氣參照；後續仍需回到背光、投影與顯示模組需求驗證。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

台半 5425

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤96.60

研究情境價109.9

情境區間83.32 - 109.9

情境空間+13.8%

台半（5425）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「封測／半導體通路」。主要訊號包括：成交量第47名、量比2.0x、當日漲跌+9.9%、收盤位置100%、總分69。AI半導體反彈有利於封測／測試敘事，但若法人賣超或營收未跟上，需降權。外部參照包括美股Teradyne／Amkor、日股Advantest、歐股BESI、ASML，以及AI測試與封裝產能。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

南茂 8150

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤91.10

研究情境價101.7

情境區間80.46 - 101.7

情境空間+11.7%

南茂（8150）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「封測／半導體通路」。主要訊號包括：成交量第29名、量比0.9x、當日漲跌+4.1%、收盤位置63%、總分69。AI半導體反彈有利於封測／測試敘事；但若法人賣超或營收未跟上，需降權。外部參照包括美股Teradyne／Amkor、日股Advantest、歐股BESI、ASML；AI測試與封裝產能為主要觀察重點。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

亞電 4939

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤78.80

研究情境價90.78

情境區間66.82 - 90.78

情境空間+15.2%

亞電（4939）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「PCB／載板」。主要訊號包括：成交量第34名、量比2.2x、當日漲跌+9.9%、收盤位置100%、總分69。AI硬體景氣擴散至PCB與高階板材，但若高量收弱，仍需驗證是否僅為題材輪動。相關觀察包括美股NVDA／AVGO伺服器平台、日股Ibiden／Shinko，以及韓國Samsung Electro-Mechanics；核心仍在AI伺服器高階板需求。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

力積電 6770

多因子研究情境；以候選分數、量價、籌碼、營收訊號與合理區間估算，非個人化投資建議。

觀察

收盤70.20

研究情境價79.01

情境區間61.39 - 79.01

情境空間+12.6%

力積電（6770）進入高分／優先研究清單，主題歸類為「記憶體／成熟製程」。主要訊號包括：成交量第4名、量比0.5x、當日漲跌+1.7%、收盤位置45%、總分66。美國晶片與記憶體股在2026-06-15強彈，SOX創高；對華邦電、南亞科、力積電、聯電屬正向消息面。美股MU／WDC／STX、韓股SK Hynix／Samsung、日股Kioxia相關鏈、歐股ASML；AI記憶體缺貨與價格上行，是主要外部順風。

保守情境若成交量縮、法人籌碼轉弱、營收動能降溫或主題熱度退潮，研究情境需下修。

基準情境若量價與籌碼訊號維持，股價可能沿研究情境區間震盪，等待更多基本面資料確認。

樂觀情境若產業題材、法人買盤與營收資料同步改善，情境區間上緣可能成為市場測試區。

未來展望: 後續觀察營收延續性、法人籌碼變化、量價結構與主題熱度是否同步改善；若任一核心訊號轉弱，需重新覆核研究假設。
觀察條件: 觀察條件：量價轉強延續且回撤未擴大時，更新下一輪研究。
追蹤條件: 追蹤條件：後續分數、法人與營收訊號同步改善時，提高研究優先度。
風險檢核: 風險檢核：價格接近情境區間上緣但基本面未同步改善時，降低追蹤優先度。
重新檢視: 重新檢視條件：若跌破近期支撐、法人連續轉弱或主題熱度消退，移出優先追蹤。

完整資料列

候選資料列

排名	股票	主題	總分	動能	研究	入榜	分層	潛力	收盤	觀察區間	漲跌	量比	波動代理	法人占比	營收年增	本益比	下一步
1	陽明 2609 上市	貨櫃航運	54.1	53.9	57.6	2	C - 先觀察	偏弱/出貨疑慮	57.60	53.67 - 61.53	-9.4%	2.6 倍	+15.0%	-21.0%	+34.6%	13.0	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
2	瑞軒 2489 上市	光電/投影背光	62.6	62.6	63.9	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	41.50	35.98 - 47.02	+2.3%	7.0 倍	+59.0%	-7.7%	+32.2%	29.9	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
3	群創 3481 上市	面板	45.4	45.3	46.4	1	C - 先觀察	偏弱/等待	46.40	41.15 - 51.65	-0.9%	0.4 倍	+11.0%	-12.3%	-1.9%	59.5	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
4	力積電 6770 上市	記憶體/成熟製程	67.9	65.7	68.7	2	B - 需要觸發	正向觀察	70.20	61.39 - 79.01	+1.7%	0.5 倍	+39.3%	+30.0%	+70.5%	23.4	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
5	南亞 1303 上市	塑化/材料	72.8	76.5	71.4	3	B - 需要觸發	正向觀察	207.0	178.5 - 235.5	+9.8%	1.2 倍	+46.3%	+11.8%	+44.5%	33.4	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
6	富喬 1815 上櫃	被動/零組件	79.7	84.8	76.6	4	B - 等回測	高分但追價風險	118.0	102.1 - 133.9	+8.3%	2.8 倍	+88.2%	+26.0%	+68.1%	-	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
7	華邦電 2344 上市	記憶體/成熟製程	70.6	69.0	71.0	2	B - 需要觸發	正向觀察	181.5	159.8 - 203.2	+1.4%	0.6 倍	+39.6%	+17.4%	+291.5%	20.0	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
8	聯電 2303 上市	記憶體/成熟製程	56.6	56.7	57.8	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	123.5	111.1 - 135.9	-1.2%	0.5 倍	+20.5%	-23.4%	+19.0%	18.6	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
9	鼎元 2426 上市	光電/投影背光	71.7	80.5	67.3	4	B - 等回測	高分但追價風險	99.80	83.77 - 115.8	+9.9%	3.9 倍	+98.4%	-2.3%	+36.3%	998.0	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
10	萬海 2615 上市	貨櫃航運	58.0	55.3	61.7	2	C - 先觀察	偏弱/出貨疑慮	115.0	104.8 - 125.2	-9.1%	2.5 倍	+35.3%	+9.7%	+50.1%	7.9	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
11	台玻 1802 上市	水泥/玻璃/建材	59.8	60.0	59.2	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	59.70	52.99 - 66.41	+2.9%	2.2 倍	+35.5%	+24.6%	+28.4%	69.4	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
12	凱基金 2883 上市	金融	57.6	58.0	56.0	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	32.25	30.32 - 34.19	+1.7%	1.5 倍	+10.6%	+48.9%	0.0%	18.1	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
13	友達 2409 上市	面板	43.6	43.6	43.8	1	C - 先觀察	偏弱/等待	25.50	22.96 - 28.04	-0.6%	0.4 倍	+7.8%	-3.6%	-2.6%	106.3	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
14	南亞科 2408 上市	記憶體/成熟製程	71.3	71.7	71.7	3	B - 需要觸發	正向觀察	517.0	452.8 - 581.2	+1.4%	0.7 倍	+46.3%	+5.4%	+719.6%	20.1	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
15	仁寶 2324 上市	AI伺服器/代工	62.4	59.8	64.0	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	40.95	36.81 - 45.09	+0.4%	0.5 倍	+17.5%	+12.5%	+38.3%	20.6	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
16	光寶科 2301 上市	AI伺服器/代工	64.7	67.0	64.8	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	307.0	267.1 - 346.9	+3.7%	1.3 倍	+65.9%	-0.4%	+37.6%	35.9	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
17	台新新光金 2887 上市	金融	56.5	56.3	55.5	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	37.50	35.14 - 39.86	+0.9%	0.9 倍	+15.0%	+15.6%	-15.6%	18.4	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
18	台虹 8039 上市	被動/零組件	60.9	69.0	55.4	3	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	320.5	263.9 - 377.1	+9.9%	1.4 倍	+82.6%	-0.6%	-6.1%	101.8	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
19	強茂 2481 上市	半導體	75.6	80.6	72.3	3	A - 優先研究	高分/優先研究	150.5	128.4 - 172.6	+9.9%	1.8 倍	+33.8%	+16.3%	+31.0%	39.9	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
20	合晶 6182 上櫃	半導體	55.0	54.6	56.3	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	107.0	90.80 - 123.2	-0.9%	0.8 倍	+13.7%	-13.1%	+18.9%	-	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
21	華航 2610 上市	航空	64.5	60.9	65.9	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	20.80	19.55 - 22.05	+2.0%	1.0 倍	+4.5%	+50.5%	+25.3%	9.6	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
22	第一金 2892 上市	金融	53.5	49.6	55.5	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	33.40	31.40 - 35.40	-1.2%	0.9 倍	+4.0%	+25.9%	+2.4%	17.1	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
23	臺企銀 2834 上市	金融	54.9	54.6	56.4	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	16.45	15.46 - 17.44	+0.6%	1.0 倍	+8.4%	-29.1%	+18.0%	12.1	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
24	台泥 1101 上市	水泥/玻璃/建材	44.4	43.1	46.9	1	C - 先觀察	偏弱/等待	24.30	22.84 - 25.76	-1.2%	1.3 倍	+1.2%	-40.9%	+1.5%	0.0	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
25	希華 2484 上市	被動/零組件	47.6	46.3	49.2	1	C - 先觀察	偏弱/出貨疑慮	76.70	64.86 - 88.54	-3.3%	1.9 倍	+29.3%	-16.2%	+7.1%	55.2	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
26	台塑 1301 上市	塑化/材料	56.4	57.9	54.5	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	60.10	55.49 - 64.71	+4.0%	1.3 倍	+6.9%	+48.8%	+4.8%	36.7	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
27	玉山金 2884 上市	金融	53.3	53.6	54.5	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	38.70	36.38 - 41.02	-0.8%	0.8 倍	+6.0%	-21.3%	+4.7%	16.1	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
28	彩晶 6116 上市	光電/投影背光	56.0	57.2	54.0	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	14.40	12.75 - 16.05	+2.1%	0.9 倍	+20.5%	+25.5%	-3.1%	0.0	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
29	南茂 8150 上市	封測/半導體通路	68.1	66.2	68.3	1	B - 需要觸發	正向觀察	91.10	80.46 - 101.7	+4.1%	0.9 倍	+25.0%	+15.2%	+43.6%	28.4	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
30	穩懋 3105 上櫃	半導體	73.8	76.8	72.1	3	B - 需要觸發	正向觀察	405.0	346.7 - 463.3	+6.9%	1.5 倍	+39.2%	+21.7%	+31.2%	-	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
31	金居 8358 上櫃	被動/零組件	69.9	72.3	69.4	3	B - 需要觸發	正向觀察	449.5	381.9 - 517.1	+4.8%	1.4 倍	+49.3%	+4.4%	+54.9%	-	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
32	漢翔 2634 上市	貨櫃航運	55.9	57.2	56.8	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	69.00	61.43 - 76.57	+3.4%	0.7 倍	+13.7%	-15.4%	+20.0%	33.3	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
33	先進光 3362 上櫃	光電/投影背光	68.1	76.0	63.7	3	B - 需要觸發	正向觀察	202.0	171.8 - 232.2	+3.6%	3.8 倍	+16.4%	+0.4%	+1.9%	-	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
34	亞電 4939 上櫃	PCB/載板	71.0	73.4	69.1	2	B - 等回測	高分但追價風險	78.80	66.82 - 90.78	+9.9%	2.2 倍	+57.8%	-1.3%	+36.8%	-	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
35	華通 2313 上市	PCB/載板	66.1	69.8	63.1	3	B - 需要觸發	正向觀察	222.0	197.7 - 246.3	+2.1%	1.1 倍	+29.8%	+24.5%	+16.0%	35.8	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
36	頎邦 6147 上櫃	半導體	68.3	69.2	68.3	2	B - 需要觸發	正向觀察	185.5	159.0 - 212.0	+9.8%	1.2 倍	+47.2%	-0.9%	+39.2%	-	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
37	聯茂 6213 上市	被動/零組件	73.1	80.0	70.7	4	B - 需要觸發	正向觀察	583.0	502.4 - 663.6	+10.0%	1.8 倍	+134.1%	-11.9%	+96.9%	90.4	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
38	富邦金 2881 上市	金融	46.9	48.9	46.6	2	C - 先觀察	偏弱/等待	138.5	129.8 - 147.2	-2.1%	1.4 倍	+12.6%	-8.4%	-79.2%	19.1	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
39	長榮航 2618 上市	航空	64.2	60.7	65.5	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	43.00	40.42 - 45.58	+1.9%	0.8 倍	+3.7%	+30.0%	+21.4%	9.1	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
40	中信金 2891 上市	金融	51.8	51.7	51.5	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	64.60	60.72 - 68.48	+0.2%	0.8 倍	+4.2%	+3.0%	-18.4%	15.5	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
41	台化 1326 上市	塑化/材料	65.6	65.3	65.7	1	B - 需要觸發	正向觀察	60.30	54.60 - 66.00	+4.0%	1.1 倍	+6.3%	+54.6%	+34.2%	25.6	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
42	長榮 2603 上市	貨櫃航運	58.6	57.2	61.5	2	C - 先觀察	偏弱/出貨疑慮	231.0	217.1 - 244.9	-6.1%	1.8 倍	+14.6%	+4.5%	+43.1%	9.2	先等賣壓消化與量縮止跌，不以高成交量本身作為進場理由。
43	國巨* 2327 上市	被動/零組件	60.0	59.8	61.9	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	537.0	468.2 - 605.8	-1.3%	0.6 倍	+6.8%	-8.7%	+51.5%	36.2	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
44	華新 1605 上市	電力/重電	62.6	60.8	61.7	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	39.40	35.84 - 42.96	+2.5%	0.8 倍	+34.2%	+41.0%	+10.1%	11.9	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
45	富采 3714 上市	光電/投影背光	64.0	66.8	62.9	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	62.70	55.89 - 69.51	+5.2%	3.5 倍	+36.0%	-6.4%	+24.9%	0.0	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
46	華星光 4979 上櫃	電子	63.8	65.1	65.1	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	598.0	505.1 - 690.9	-0.5%	3.1 倍	+55.5%	-6.9%	+31.0%	-	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
47	台半 5425 上櫃	封測/半導體通路	70.3	73.6	66.9	3	B - 需要觸發	正向觀察	96.60	83.32 - 109.9	+9.9%	2.0 倍	+37.8%	+33.7%	+24.1%	-	若隔日守住當日中位且量能未急縮，進入基本面/籌碼深挖；否則降為觀察。
48	中鋼 2002 上市	鋼鐵	59.8	58.9	59.8	1	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	19.35	18.19 - 20.51	+1.6%	0.6 倍	+2.1%	+29.7%	+21.8%	0.0	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
49	國泰金 2882 上市	金融	50.0	49.7	48.9	1	C - 先觀察	偏弱/等待	102.5	96.35 - 108.7	-0.5%	1.2 倍	+8.9%	+10.5%	-69.7%	15.6	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。
50	鴻海 2317 上市	AI伺服器/代工	64.8	65.1	67.1	2	C - 篩選訊號	中性/事件觀察	246.5	231.5 - 261.5	+1.4%	0.5 倍	+4.0%	-5.5%	+54.2%	16.3	追蹤隔日是否守住當日低點、量能是否延續，並查核是否有公告、法說或產業催化。